Rio de Janeiro, 28 de fevereiro, 2011- A Vale S.A (Vale) anuncia que concluiu a transação anunciada em 2 de maio de 2010, com a Norsk Hydro ASA (Hydro), companhia listada na Oslo Stock Exchange e na London Stock Exchange (ticker symbol: NHY), para transferir todas as suas participações na Albras - Alumínio Brasileiro S.A. (Albras), Alunorte - Alumina do Norte do Brasil S.A. (Alunorte) e Companhia de Alumina do Pará (CAP), em conjunto com seus respectivos direitos de exclusividade, contratos comerciais e dívida líquida de US$ 655 milhões, por 22% das ações ordinárias em circulação da Hydro, depois da emissão realizada hoje, e US$ 503 milhões em dinheiro, depois de ajustes.
Além disto, a Vale criou uma nova empresa, Mineração Paragominas S.A. (Paragominas), e transferiu a mina de bauxita de Paragominas e todos os seus demais direitos minerários de bauxita no Brasil. Como parte dessa transação, a Vale vendeu 60% da Paragominas para a Hydro por US$ 578 milhões em dinheiro, depois de ajustes de capital de giro. A parcela remanescente de 40% será vendida em duas parcelas iguais de 20% em 2013 e 2015, por US$ 200 milhões em dinheiro cada.
De acordo com os termos do acordo, a Vale, através de suas subsidiárias integrais, transferiu para a Hydro: (a) 51% do capital total da Albras; (b) 57% do capital total da Alunorte; (c) 61% do capital total da CAP; e venderá (d) 60% do capital total da Paragominas, a Vale permanecerá com 40% do capital até que seja integralmente vendido em 2015.
A Vale, através de suas subsidiárias integrais, subscreveu 447.834.465 ações da Hydro ou 22% das 2.035.611.206 ações em circulação, aproximadamente US$ 3,5 bilhões de acordo com preço de fechamento da Hydro e da taxa de câmbio NOK/USD em 25 de fevereiro de 2011. De acordo com os termos da transação, a Vale não poderá vender suas ações durante o período de 2 anos de lock-up e também não poderá aumentar sua participação na Hydro além dos 22%.
Como parte do acordo, a Vale tem direito a um representante no Conselho de Administração da Hydro. Tito Botelho Martins, Diretor Executivo de Operações de Metais Básicos, foi eleito como membro do Conselho de Administração, fazendo parte do mesmo com a conclusão da transação.
A combinação dos ativos da Vale e da Hydro criará uma das maiores e mais competitivas companhias produtoras integradas de alumínio, com potencial de crescimento e acesso a grandes reservas de bauxita, acesso a energia com custos competitivos e know-how tecnológico.
A administração ativa de nosso portfólio de ativos é um dos pilares da estratégia para a criação de valor em base sustentável. Dado que a Vale permanecerá exposta ao negócio de alumínio através de uma participação acionária significativa na empresa combinada, acreditamos fortemente que esta transação criará substancial valor aos nossos acionistas.